Разделение на

выделение: что это

такое? Зачем его

использовать?

16 апреля 2024 г. | Налоговые

новости

Разделение путем выделения — это инновационная операция, посредством которой компания передает часть своих активов одной или нескольким вновь созданным компаниям, а соответствующие акции или квоты — себе, продолжая свою деятельность. Полезный инструмент для тех, кто хочет создать холдинговую компанию и обеспечить безопасность всех или части активов компании. Зачем разделять компанию? • Разделение на выделение: что это такое? • Разница между выделением и обычным разделением • Разница между разделением с выделением и вкладом • Преимущества и недостатки выделения • Зачем использовать эту операцию? • Часто задаваемые вопросы по спин-оффам: ответы на ваши вопросы • Дополнительное оружие для защиты активов. • Почему важно анализировать компанию? Разделение на выделение: что это такое? Разделение путем выделения является очень привлекательной операцией для компаний, которые хотят начать эффективную корпоративную реорганизацию, направленную на защиту своих активов. Инструмент, который добавляется к обычному разделению, вкладу или слиянию. Процедура «выделения» предполагает передачу компанией своих активов вновь созданной компании, получая взамен пакет акций (который числится в активах разделяемой компании, т.е. компании, передавшей свои активы). Таким образом, акции не передаются участникам. Для упрощения представьте себе разделенную компанию как компанию, которая решает «поделиться» частью своего бизнеса с одной или несколькими новыми компаниями. Разделенная компания передает только часть своих активов новым компаниям-бенефициарам, а оставшуюся часть сохраняет за собой и продолжает свою деятельность. Правомерность разделения через выделение, в отличие от обычного, касается деятельности, начатой ​​после 3 июля 2023 года. Разница между выделением и обычным разделением Спин-офф отличается от обычного по нескольким аспектам. Прежде всего, акции компании-бенефициара передаются не акционерам (как это происходит при обычном дроблении), а разделяемой компании. В результате у выделенной компании не произойдет сокращения чистых активов. На практике происходит следующее: • разделенная компания передает активы компании- бенефициару; • компания-получатель выпускает акции на полученный товар; • акции не переходят в руки участников; • разделенная компания получает акции. Ну и что? Баланс создается, поскольку активы, переданные бенефициару, заменяются инвестициями в акционерный капитал. В результате все остается неизменным и собственный капитал не уменьшается. Другое отличие касается компании-бенефициара. Если при обычном разделении бенефициаром может быть уже существовавшая компания, то в случае выделения компания должна быть создана заново. Разница между разделением с выделением и вкладом Различия с положением ограничены. Фактически, результат, полученный при выделении, будет почти идентичен результату вклада. Однако это могло бы стать альтернативой самому трансферу. Фактически, взнос не всегда выгоден благодаря финансовой нейтральности (т. е. началу корпоративной реорганизации или операции по передаче без увеличения налогового бремени). Вклад, по сути, может быть сделан в налогово- нейтральном режиме – без возникновения налоговых приростов или убытков капитала – только в том случае, если он осуществляется при непрерывности балансовой стоимости и налоговая стоимость внесенного пакета акций совпадает с его балансовой стоимостью. Однако выбор между разделением и передачей в случае перевода или направления бизнеса не имеет значения. Однако ситуация меняется, когда трансферт касается одного вида деятельности, тогда разделение предпочтительнее именно из- за возможности получения выгоды от принципа налогово-бюджетной нейтральности. Другое различие касается опыта. Если, например, передача касается общества с ограниченной ответственностью, которое передает филиал бизнеса новой компании, оценка всегда необходима. Ситуация, которой не бывает в спин- оффе. Кроме того, вместе с вкладом признается право отказа, если доли распределяются непропорционально. Однако в случае выделения такого права не существует, поскольку операция не меняет корпоративную структуру. Плюсы и минусы спин-оффа Разделение, которое разделяет компании, как и все чрезвычайные операции, имеет свои преимущества и недостатки. Среди преимуществ у нас: • Гибкость: позволяет разделять различные филиалы компании без необходимости их ликвидации. • Экономия на налогах: в некоторых случаях это может привести к экономии на налогах по сравнению с другими корпоративными операциями. • Стратегическое планирование: полезно для реорганизации корпоративной группы или концентрации деятельности на конкретных секторах рынка. Однако среди недостатков мы находим: • Сложность: операция требует сложного процедурного процесса и консультации опытных специалистов. • Сроки: завершение разделения через выделение может занять много времени. Зачем использовать эту операцию? Основная цель разделения путем выделения — защитить активы. Фактически, это может быть действенным инструментом для отделения всех активов недвижимости от управляющей компании (например, той, которая осуществляет коммерческую деятельность), тем самым снижая любой возможный предпринимательский риск. По этой причине создание, например,: • семейная холдинговая компания, материнская компания, владеющая операционными компаниями; • субхолдинг, холдинговая компания, расположенная между семейным холдингом и операционными компаниями. Однако в обоих случаях разделенная компания (которая передает активы бенефициару) все равно должна сохранить часть актива (пусть и минимальную) для соблюдения принципа «непрерывности деятельности». FAQ Разделение по спин- оффам: ответы на ваши вопросы В чем разница между частичным разделением и выделением? Основное различие между частичным разделением и выделением заключается в последствиях операции и применимых правилах. При частичном разделении акционеры компании- бенефициара также являются акционерами разделяемой компании, тогда как при разделении компания- бенефициар является только компанией-партнером разделяемой компании. Как происходит разделение компании? При разделении компания передает все свои активы нескольким компаниям, уже существующим или вновь созданным, или часть своих активов, даже одной компании. Соответствующие акции или квоты закрепляются за его членами. Сколько видов разделения существует? Существует два основных типа разделения: полное разделение и частичное разделение. Полное разделение происходит, когда разделяющаяся компания полностью передает свои активы двум или более компаниям- бенефициарам. Если компании-бенефициары создаются вновь, мы говорим о «тесном» полном разделении; если они уже существуют, мы говорим о тотальном расколе «путем инкорпорации». Как провести корпоративное разделение? Процесс разделения разделен на три этапа: проект, решение и акт разделения. Каждый этап разделен периодом времени, чтобы позволить несогласным акционерам и корпоративным кредиторам изучить документацию, касающуюся операции, и выступить против разделения. Дополнительное оружие для защиты наследия Поэтому дополнительное оружие для компаний, решивших провести реорганизацию; и альтернативное решение для дальновидных предпринимателей, чья цель, помимо получения прибыли, также заключается в защите активов компании и недвижимости. Защита активов предпринимателя, семейного, корпоративного и недвижимого, является чрезвычайно актуальной темой. Рыночная неопределенность и геополитические события показывают нам, что ни одна компания не застрахована от неудач. Поэтому необходимо действовать вовремя, пока все не исчезло. Кроме того, для того, чтобы процесс защиты активов был эффективным, анализ и оценка активов, необходимых для защиты, должны быть подготовлены заранее. Почему важно анализировать компанию? Целенаправленный и своевременный анализ позволяет: • определить риски и инструменты для защиты активов семьи и компании; • найти лучшее решение для минимизации налогооблагаемой суммы; • разработать процесс роста бизнеса; • оценить ожидания членов семьи, понимая, кто может вести бизнес, а кто нет. Как First Consulting, благодаря нашей команде профессионалов, включая дипломированных бухгалтеров, юристов и экспертов по налогообложению, мы можем помочь вам: • реализовать стратегическое налоговое планирование для снижения налоговой нагрузки с 20% до 70%; • защищать активы компании, чтобы защитить свое богатство от возможных кредиторов (которыми могут быть поставщики, банки и, прежде всего, налоговые органы); • добиться экспоненциального роста с помощью тех же инструментов, которые мы использовали для создания с нуля и всего за 5 лет бизнес- группы с оборотом более 25 миллионов долларов США, которую мы разместили на Миланской фондовой бирже. Заполните анкету прямо сейчас: 2 минуты вашего времени могут навсегда изменить ваше финансовое будущее, ваш бизнес и вашу семью.